O factoring, ou fomento mercantil, envolve vender faturas não pagas para terceiros em troca de um adiantamento em dinheiro.
Pode ser uma forma útil para as empresas acessarem capital rapidamente para superar a escassez de fluxo de caixa ou cobrir despesas inesperadas. Nas circunstâncias certas, pode ser uma boa opção para empresas que enfrentam problemas ocasionais e inesperados de fluxo de caixa ou que desejam aproveitar oportunidades de negócios inesperadas.
Factoring de faturas, ou fomento mercantil, é quando uma empresa vende parte ou toda de suas faturas não pagas para terceiros, em troca de um adiantamento em dinheiro. Esse adiantamento em dinheiro normalmente é de 80% a 90% do valor do valor devido nas faturas.
Esse adiantamento em dinheiro pode então ser usado pela empresa original conforme achar melhor, por exemplo, para cobrir dívidas, comprar materiais ou equipamentos, fazer novos investimentos ou pagar salários.
A empresa de factoring assume a responsabilidade de cobrar as faturas não pagas. Quando ela cobra o dinheiro, o restante é devolvido à empresa original, menos as taxas acordadas.
O factoring de faturas, ou fomento mercantil, segue um passo a passo, que começa quando uma fatura é emitida e termina quando o emissor recebe o pagamento.
O factoring de faturas só pode ocorrer quando uma empresa gera uma fatura. A fatura especifica as condições de pagamento aplicáveis.
Se uma empresa desejar desbloquear fundos representados por uma fatura antes da data de vencimento, ela pode vender a fatura para uma empresa de factoring, liberando uma parte dos fundos antes que a fatura seja paga.
Em troca da(s) fatura(s) não paga(s), a empresa de factoring faz um adiantamento em dinheiro contra o valor das faturas. Normalmente, isso representa de 80% a 90% do valor da fatura.
Quando a empresa compra as faturas, ela assume a responsabilidade de cobrar o pagamento. Uma empresa de factoring se difere de uma agência de cobrança de dívidas, pois assume a responsabilidade de cobrar o pagamento de dívidas que ainda não estão vencidas, enquanto uma agência de cobrança persegue faturas atrasadas em troca de uma taxa.
Quando a empesa de factoring recebe o pagamento, ela encaminha o saldo pendente para a empresa original, junto com quaisquer juros ou taxas de atraso que tenham sido cobradas, mas descontando suas próprias taxas.
Uma empresa vende uma fatura no valor de €5.000 para uma empresa de factoring, em troca de um adiantamento em dinheiro de 80% (€4.000). A empresa de factoring então recebe o pagamento integral do cliente. Ela então paga à empresa original os 20% restantes, menos uma taxa de factoring de €500. Nesse caso, a empresa original acaba recebendo €4.500 da fatura inicial de €5.000.
Diferentes tipos de factoring de faturas podem ser usados dependendo das circunstâncias específicas.
O tipo mais comum de factoring de faturas é conhecido como factoring "com recurso". Sob o factoring com recurso, se a empresa de factoring não conseguir receber uma fatura, a empresa original é obrigada a recompô-la após um determinado período de tempo e permanece responsável por qualquer não pagamento.
A alternativa ao factoring com recurso é o factoring "sem recurso", onde a empresa de factoring assume a maior parte, embora não todo, do risco de não pagamento. No factoring sem recurso, situações como falência de clientes geralmente são especificadas e a empresa que emite a fatura permanece responsável pelo não pagamento. Na maioria dos casos, as empresas de factoring também restringem o factoring sem recurso a faturas emitidas para clientes com boa pontuação de crédito.
Uma pequena empresa pode se sentir bastante confortável gerenciando faturas com clientes regulares por valores relativamente pequenos, mas pode preferir que uma empresa de factoring assuma a responsabilidade por uma fatura incomumente grande ou faturas que representam uma grande parte do faturamento anual da empresa.
O factoring pontual, ou "spot factoring", permite que as empresas decidam quais faturas considerar e quais continuar gerenciando internamente.
Em contraste com o factoring pontual, o factoring de carteira completa, também chamado de factoring de livro completo, envolve a venda de todas as faturas pendentes, e não apenas uma seleção. Pode ser realizado regularmente.
O factoring de carteira completa é uma solução atraente para empresas que querem aproveitar ao máximo um adiantamento imediato em dinheiro, enquanto outras podem gostar da flexibilidade de escolher quais faturas considerar e quais manter internamente.
Embora o factoring de faturas não seja adequado para todas as empresas, existem certos benefícios reconhecidos que o tornam uma opção atraente para muitas.
O primeiro benefício do factoring de faturas é o fluxo de caixa adicional que pode ser usado para fazer a ponte de despesas de curto prazo, pagar empréstimos ou investir em oportunidades de negócios não planejadas.
A abordagem de factoring sem recurso mencionada acima elimina o risco de não cobrança, pois a empresa de factoring assume o risco de não pagamento. A empresa de factoring sempre faz checagens de crédito no cliente final para minimizar esse risco.
Ao vender suas faturas, uma empresa pode liberar recursos para se concentrar em seu negócio principal. O tempo e o esforço gastos na cobrança de dívidas recai sobre a empresa de factoring, reduzindo os recursos que, de outra forma, poderiam ser gastos pagando equipe dedicada e expertise dedicada à cobrança de faturas.
Seja com o factoring pontual ou com o factoring de carteira completa, o fomento mercantil pode oferecer às empresas flexibilidade adicional no que diz respeito ao fluxo de caixa. O factoring de faturas também é mais barato e fácil do que solicitar um empréstimo de uma instituição financeira, tornando-o uma boa opção para cobrir questões de fluxo de caixa de curto prazo.
Apesar de seus benefícios reconhecidos, o factoring de faturas tem suas desvantagens. Embora o acompanhamento dos pagamentos se torne responsabilidade da empresa de factoring, o próprio processo de fomento mercantil envolve certas tarefas administrativas. Esses custos representarão custos internos, que podem variar dependendo da complexidade e escala do esquema de factoring. Além disso, há outros custos associados a ele.
Os serviços de uma empresa de factoring têm um custo. Uma taxa de desconto ou taxa de factoring é uma porcentagem negociável que a empresa de factoring retém do valor da fatura quando as notas são vendidas. O valor do desconto depende de diferentes fatores, incluindo quanto tempo a empresa de factoring prevê levar para recuperar o pagamento.
Na maioria dos casos, o desconto de factoring será de até 10% do valor da fatura.
Além do desconto, também podem ser aplicados custos adicionais de serviço. Essas taxas adicionais de serviço podem incluir taxas de inscrição, taxas de processamento de faturas, taxas mensais e taxas de rescisão, todas as quais podem se acumular.
Além das taxas de serviço e desconto, os juros também podem ser aplicados ao valor da fatura. Isso vai depender de quanto tempo a fatura permanece sem pagamento.
O factoring de faturas pode ser uma ótima solução para empresas que precisam superar problemas de fluxo de caixa de curto prazo. Isso pode liberar tempo e energia gastos acompanhando faturas e condições de pagamento, permitindo que você foque no seu negócio principal. No entanto, considerações como o setor em que você atua, o histórico de crédito e o comportamento de pagamento dos seus clientes, além de uma análise completa de custos, devem ser consideradas antes de decidir se é a solução certa para você.
O factoring de faturas pode fornecer uma resposta de curto prazo às necessidades de fluxo de caixa. Mas não existe uma solução única para todos os problemas de fluxo de caixa de curto prazo, e você deve avaliar cuidadosamente as vantagens e desvantagens oferecidas pelo factoring de faturas.
Se você está pensando em usar o factoring de faturas, ou fomento mercantil, procure aconselhamento profissional e calcule quaisquer taxas adicionais para avaliar se é a solução certa para você.
